Метод Черепах: для сильных, уверенных и терпеливых

стратегия черепах

Знаменитый бизнес-эксперимент по привлечению в трейдинг людей из внебиржевой среды и последующий успех группы Черепах обычно отвлекают от понимания их торговой методики. В реале Стратегия Черепах стала основной торговой схемой крупнейшего инвестиционного фонда, так что и нам с вами она будет очень полезна. Итак …

Немного истории

Пари (на $1!) между Ричардом Деннисом и Вильямом Экхардом должно было доказать, что биржевой торговле можно научить как обычной профессии. Деннис − типичный пример самоучки, успех которого в трейдинге базируется на использовании стандартных методик при соблюдении строгой дисциплины. Его оппонент считал, что любая стратегия бессмысленна, а успех – удел избранных и зависит только от врожденной интуиции.

Группу энтузиастов набирали по объявлению в газете, хотя, конечно, кандидаты проходили тесты на уровень IQ, быстроту мышления и психологическую склонность к риску. То есть явные слабо интеллектуальные особи отсеивались, но никто из участников не имел ни специальных знаний, ни опыта трейдинга. После двух недель обучения каждой «черепашке» «выдали» для торговли депозит в $1 млн. и отправили на биржу, в свободное плаванье. Эксперимент занял 5 лет – инвестированные в новичков $23 млн. в итоге принесли профит более $175 млн. или 750%. Кому-то результат может показаться не таким уж грандиозным (150% в год или 12,5% в месяц), тем более, что были и «слитые» счета. Но суть в том, что Деннис выиграл пари: обычный человек МОЖЕТ ЗАРАБОТАТЬ на бирже. Так почему не мы?

Общие принципы

Отметим, что методика 20 лет держалась в секрете (хотя инфа, конечно, просачивалась!) и считается, что полное описание было опубликовано на официальном сайте «Черепах» только в 2003 году. Там же можно найти отзывы о ее новых версиях.

Итак, Стратегия Черепах стоит …

…на трех «Китах»:

  • торговля строго по тренду (the trend is your friend);
  • жесткое соблюдение правил (лучше убыток по стратегии, чем случайная прибыль);
  • чем проще правила, тем легче их выполнять.

…и на трех «Черепахах»:

  • единственным фактором принятия решений является цена;
  • прибыль долго держим, убытки быстро фиксируем;
  • фундаментальный анализ не обязателен.

Несмотря на то, что идея долгосрочная, никакие прогнозы не используются, max/min («Вершина»/«Дно») не ждем. Профит достигается несколькими прибыльными сделками при наличии множества ордеров, закрытых с небольшим большим убытком.

Инструменты  и активы

Предлагается классическая торговая стратегия на пробой ассиметричного трендового канала. Среднесрочный ценовой диапазон можно строить вручную, но обычно используется любой индикатор канала без смещения и усреднения, например, Дончиана (Donchian Channel или Price Channel).

Нам понадобятся:

  • три Donchian Channel с периодами 10,20 и 55;
  • стандартный ATR(20);
  • два TheClassicTurtleTrader с параметрами (20;10) и (55;20).

Последний индикатор представляет собой оригинальную разработку, но его версии можно свободно найти в сети.

Предполагается торговля на D1 активом со стабильной ликвидностью и волатильностью выше среднего, как минимум, за квартал (или 60 торговых дней). Для бинарных опционов методика не предназначена.

Примерный вид рабочего экрана:

вид рабочего экрана

Как пользоваться торговыми сигналами

Если совсем кратко: тренд отслеживается на канале в 20 и 55 баров, вход в момент пробоя. Выход – обратный пробой того же интервала. Пробой определяем по TheClassicTurtleTrader: зеленые Стрелки(вход) и Точки(тренд) показывают вход на покупку, красные Стрелки +Точки показывают ситуацию для продажи. Динамика линии ATR используется для определения уровня StopLoss.

как пользоваться сигналами

Входим в рынок, если цена пробивает на один тик границы 20-го канала: растет выше high – покупка, падает ниже low – продажа.

схема для продажи

Учтите, что TheClassicTurtleTrader обычно разворота не показывает, так что придется или игнорировать обратный тренд, или оценивать потенциальный сигнал по иной методике.

Сигнал отменяется, если последний пробой 20-го канала зафиксирован прибыльной сделкой. Но если после пропуска такого пробоя появляется вход на пробое 55-го канала, то входим обязательно – возможен сильный долгосрочный тренд.

TakeProfit

Классики Черепах тейк-профиты в традиционном понимании не применяли, а фиксировали сделки при выполнении жестко прописанных условий. Для фиксирования сделки 20-го канала нужен пробой границы 10-го канала (low для покупок и high для продаж), сделки на 55-том канале закрывались при пробое границ 20-го. Если классический уровень для закрытия далек от текущей цены открытой сделки, то анализируем границы 10-го канала.

Но нам кажется, стоит отрабатывать первый разворот тренда (хотя бы по графическим паттернам) против открытой позиции в сторону младших каналов, и тогда фиксация прибыли по обычной логике манименеджмента будет надежнее.

StopLoss

И стопы Черепахи тоже не жаловали, так как фондовый рынок 80-х годов прошлого столетия был слабоволатильным внутри дня, а при базовом депозите на уровне миллиона мелкие колебания можно было игнорировать. Достаточно было контролировать общий уровень потерь в % от баланса. Просто вычислялась некая цена, при достижении которой трейдер был обязан закрыть позицию.

стоп лосс

Форекс − рынок «нервный», поэтому обычно рекомендуют ставить StopLoss на min-ме последних 3(5) баров для покупок и на аналогичный max-ме – для продаж. Предельные потери обязательно контролируются с учетом рабочего лота и общего объема открытых позиций.

Проблема в том, что Стратегия Черепахи рекомендует одновременно торговать несколько активов (и множество сделок – об этом ниже), так что контролировать динамические стопы вручную довольно сложно. Черепахам было проще: при нескольких открытых ордерах ставился один StopLoss на расстоянии допустимых потерь не более 1% от депозита. Но сейчас никто вам не запрещает использовать трейлинг с достаточно большим шагом.

Манименеджмент

Черепахи с их 1 прибыльной сделкой на 3 убыточных никогда бы не выжили на рынке, если бы не использовали агрессивные методы управлении объемом, в частности, «пирамидинг». Все просто: открываем дополнительные сделки до тех пор, пока идет сильный тренд в сторону профита. Классики использовали понятие юнита (units), которым измеряли объем лота – фиксированный (в деньгах) или динамический (например, в % от депозита).

пирамидинг

Эффективная схема предполагает открытие дополнительных сделок не более трех раз (max — 4 открытых ордера), причем таким же количеством units, как и первая сделка. Момент для первой «доливки» − текущая прибыль не менее 0,5% от депозита, и далее с такой же привязкой к профиту. Можно доливаться через каждые 0,5 ATR от первого входа. То есть добавлять объем нужно, как минимум, в 2 раза медленнее, чем растет профит.

пирамидинг на фондовом активе

Решение об открытии дополнительных сделок должно поддерживаться текущей волатильностью, но как раз это условие часто не выполняется. Выше приведен тренд 2020 года по S&P500, который показывает минимальный диапазон на ATR, но ведь этот тренд достаточно сильный, и фундаментальные факторы это как раз и подтверждают. Так что современным Черепахам игнорировать комплексный анализ рынка не рекомендуется.

Стратегия и современный рынок

Почитайте Куртиса Фейса «Путь черепах. Из дилетантов в легендарные трейдеры» и вы поймете, что основная сложность методики – психологическая. Черепахи − это прежде всего грамотное управление рисками, а уж потом каналы, индикаторы, пробои и прочее.

Можно дать несколько советов

  • Объем основной сделки − не более 1% депозита, дополнительные в пирамидинге – не больше 0,25%.
  • Если формируется консолидация – закрываем сделки и меняем актив.
  • Контролируем волатильность – на спекуляциях сворачиваем открытые ордера, ищем входы на других активах.
  • Используем увеличенный StopLoss, например 3-4 ATR вместо рекомендованных 2ATR, особенно на волатильных активах типа GBP или JPY.
  • Постоянно частично фиксируем прибыль, на дополнительных сигналах лучше войти еще раз.
  • Используем дополнительные трендовые фильтры, например EMA с периодами 200(300) и 50(25).
  • Равномерное распределяем риски по активам разных рынков.
  • Общая нагрузка на депозит – не более 40%.

Не забываем, что все варианты Черепах, как минимум, среднесрочные, так что любителям быстрого профита рекомендуем держать два разных депозита: более крупный для длительных сделок и мелкий − для интрадей.

И что в результате?

Напомним: фундаментальный анализ не используется, и чтобы торговые идеи Ричарда Денниса приносили реальный профит, вам придется мониторить разные рынки. Чем меньше активов вы торгуете, тем меньше шансов поймать хороший тренд. Участники эксперимента торговали исключительно на фондовом рынке США – фьючерсы на валюту, казначейские облигации, сырье – полный список можно взять на сайте или из книги Майкла У. Ковела «Черепахи-трейдеры. Легендарная история, ее уроки и результаты». Самым успешным последователем чистой Стратегии Черепахи остается знаменитая Линда Рашке, которая работала с S&P500 и валютными фьючерсами на D1-W1.

Спекулятивность Форекс значительно снижает эффективность, но методика и сейчас актуальна, постоянно появляются новые версии, тем более, что любой приличный брокер с помощью CFD-активов сделают любые рынки доступными для вас.

Всем – профитов!

Звёзд: 1Звёзд: 2Звёзд: 3Звёзд: 4Звёзд: 5 (2 оценок, среднее: 5,00 из 5)
Загрузка...

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *